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(산업분석) 시멘트 내용 및 벨류체인 정리 우선 시멘트의 산업 내용은 아래 블로그를 참고했다. https://blog.naver.com/dpwl111111/223488868385 시멘트 산업금낭묘계(錦囊妙計) : 제갈량의 주머니처럼 지금이 아니라 언젠가 때가 왔을 때 꺼내볼 산업이라 분석해 보...blog.naver.com 내가 직접 리포트를 읽어보려고 했는데 포인트를 잘 짚어주셔서 이 내용만 읽어도 될 듯 하다. 벨류체인을 보면 아세아시멘트성신양회한일시멘트삼표시멘트쌍용C&E 다섯게 업체이다 상 : 아세아시멘트, 한일시멘트 중 : 성신양회 하 : 삼표시멘트 기타 : 쌍용C&E 상장폐지 아세아시멘트가 한일시멘트보다는 좋아보인다 생각이 들긴 하는데, 일단 두 기업 모두 추적해 보는 게 좋겠다. 2024. 7. 15.
투자에 대한 생각 _ 조정 한동안 잘 오르던 주가가 조정을 받았다. 7%로 나름 묵직한 하락이다. 하지만 상승한 종목들의 차트를 뜯어보니 10% 조정은 하락이 작은 편이었다. 20% 정도는 하락해야 좀 떨어진 수준이었다. 앞으로 한동안은 하락 혹은 횡보할 것으로 생각된다. 실적발표가 한 달 정도 남았으니 적절한 시점이다.  그즈음해서 삼성전자의 엔비디아 HBM납품과 피에스케이의 컨센을 넘는 실적이 발표된다면 더 큰 상승을 기대해 볼 수 있을 것 같다. 물론 이대로 되지 않을 수도 있지만 말이다.  다행인 건 내가 예상하지 못한 방향으로 주가가 흐르진 않는다는 것이다. 2보 전진를 위한 1보 후퇴로 생각하면 될 듯하다. 2024. 7. 14.
(기업분석) 율촌화학 _ short report ! 들어가며  율촌화학을 간단히 짚어보려한다. 대부분의 자료는 작은투자이야기님의 블로그를 참고했다. 리포트도 없는 걸 보니 IR을 등한시 하는 듯 하다. https://blog.naver.com/richyun0108/223336541627?trackingCode=blog_bloghome_searchlist 율촌화학 (북미 전기차 K배터리수혜 1등 독과점을 갖춘 소재 회사.)율촌화학의 시총을 보면 6634억으로 되어있다. 2차 전지 소재 업체 중에서, 현재 매출은 전혀 발생 안 하고...blog.naver.com ! 기업 내용 - 현재 2차전지 관련 매출은 전혀 발생하지 않고 있고 24년부터 파우치 북미향 매출 시작. LG에너지솔루션의 합작회사 및 미국 증설에 물량이 들어가면서 큰 폭의 성장을 할 수 밖에.. 2024. 7. 12.
(2차전지) 전구체전 _ 신영증권 분석의 기본 가정  ‘30년 북미 전기차 침투율 46% 가정  미국 연방정부의 중국 견제 움직임 지속 전구체는 양극재 원가의 70%를 차지하는 핵심 소재이지만 ‘23년 기준 전구체 중국 수입 의존도는 96%에 달함. 현재 글로벌 전구체 Capa의 80% 이상이 중국에 분포하고 있어 향후 전구체 공급에 대한 우려가 지속 중. 북미에서는 ‘25~’30년 평균 전구체 수요 대비 -56%의 공급 부족을 예상하며 중국 외 전구체 조달에 대한 수요는 지속 확대될 전망 ! 전구체 시장 분석 1. 중국에 편중된 전구체 시장 전구체는 양극재의 주요 원료로 사용되는 금속 화합물로 양극재 및 리튬이온 배터리의 성능을 결정하며 배터리 원가의 약 30%, 양극재 원가의 약 60%~70%를 차지하는 소재이다 전구체는 양극재와.. 2024. 7. 11.
(기업분석) 그리티 _ short report ! 간단요약 - 여성 언더웨어 외 애슬레저 등 다수 브랜드 보유  그리티(이하 동사)는 언더웨어, 애슬레저 및 스포츠웨어, 관련 온라인 플랫폼 등을 영위하는 기업으로 패션 관련 제품 기획 및 개발, 유통의 기술을 확보하고 있다. 동사는 수입 브랜드(원더브라 등), 브랜드 라이선스(언더웨어 및 이지웨어 등), 자사 브랜드(감탄브라 등) 다수를 확보하여 브래지어,팬티 등 내의류 제품과 애슬레저, 의류 등 품목에서 매출이 발생하고 있다. - 언더웨어, 애슬레저 제품 기획 및 디자인, 시장경쟁력 보유  동사는 브래지어를 비롯한 속옷 관련 디자인을 지속적으로 수행하여 디자인 등록 지식재산권을 확보하고 있으며, 기존 브랜드 입지를 활용하여 신규 브랜드 런칭에 우위를 점하고 있다. 또한, 유망 브랜드를 발굴하여 브랜.. 2024. 7. 10.
투자에 대한 생각 _ 레거시 반도체의 봄 최근 삼성전자의 잠적 실적 발표가 있었다. 컨센서스는 8조 2천억 정도였지만 실제는 10조 4천억. 어닝서프라이즈다. 그 뒤에 레포트들을 보니 레거시 반도체에 대한 기대감을 반영하고 있다.   서서히 분위기가 오고 있는 느낌이 든다. 잘 됐으면 좋겠다. 2024. 7. 7.
(기업분석) 동성화인텍 _ Short report ! 들어가며 대부분의 내용은 한국IR협의회 리포트를 참고했다.   ! 요약 - 동성화인텍(033500) LNG 선박용 초저온 보냉재 분야 핵심 플레이어 - LNG 운반선용 초저온 보냉재 기술의 선두주자 동성화인텍(이하 ‘동사’)은 초저온 보냉재에 필요한 R-PUF부터 단열패널, STS304 소재의 멤브레인까지 일괄 생산 체제를 갖춘 기업으로, LNG 선박용 제품군 외에도 육상 저장탱크 분야에 제품을 적용하고 있다. 또한, “LNG Fuel Tank-IMO type C, LNG BRICK, LNG BLOCK”등 으로 제품 분야를 확장하고 있으며, 추후 암모니아, 수소 등 “無탄소” 선 박용 제품군으로 확장을 준비중이다. - 글로벌 정세 변화로 LNG 선박의 수요 증가 및 시장 규모 확대 국제해사기구(IMO.. 2024. 7. 5.
(기업분석) 서부T&D _ short report ! 들어가며 레포트와 버틀러를 이용해 간단히 살펴보고자 한다. 많은 내용이 한국IR협의회에서 나왔다. ! 사업부문 및 주주구성 공용 화물자동차정류장 등을 사업목적으로 1979년 7월 12일에 설립된 서부T&D는 현재 관광호텔업, 쇼핑몰 운영업, 석유류 판매업, 물류시설 운영업을 주요사업으로 영위하고 있다. 관광호텔업이 성장의 주요 포인트고 쇼핑몰운영은 안정적인 현금흐름으로 생각하면 될듯. 지배구조는 안정적이네 ! 연혁 및 종속회사 현황 - 동사는 1979년 7월 서부트럭터미날이라는 상호로 설립되었고, 이후 2010년 6월에 상호를 ㈜서부티엔디(Seobu T&D Co., Ltd)로 변경했다. 1995년 9월 코스닥시장에 상장 ! 주요 사업부별 소개 - 서부T&D의 주요 사업부 및 보유 부동산은 1) 스퀘어.. 2024. 7. 3.
(자동차) 2024년 하반기 자동차/모빌리티 전망 _ 현대차증권 리포트 리뷰 ! 요약 1. 2024년 하반기, 글로벌 OEM에게 모빌리티의 미래를 묻다- 10주년을 맞이한 2024 Future of the car는 FT가 주최하는 글로벌 자동차 서밋으로 주요 기업의 경영자들이 좌담회 형식의 키노트를 통해 주요 사안에 대해 질의응답을 진행. 모빌리티 시장의 환경이 크게 변화하며 제품의 정의가 달라지고 다루는 사업 영역이 넓어짐에 따라 과도기적인 현 상황에 대해 주요 기업이 이를 어떻게 이해하고 대응할 것인지에 대한 전략적 위치를 이해할 수 있음. 경쟁 환경의 이해와 전략적 의사 결정은 2-3년 뒤 OEM의 성장 가능성과 산업의 다이내믹과 매우 높은 상관관계를 가짐 2. 시장을 관통하는 세가지 질문은 ‘전환’에서 시작- 전동화 전환 과정 속 나타난 확산 속도의 둔화(Chasm)와 중.. 2024. 6. 28.
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