반응형 2차전지20 (2차전지) 전구체전 _ 신영증권 분석의 기본 가정 ‘30년 북미 전기차 침투율 46% 가정 미국 연방정부의 중국 견제 움직임 지속 전구체는 양극재 원가의 70%를 차지하는 핵심 소재이지만 ‘23년 기준 전구체 중국 수입 의존도는 96%에 달함. 현재 글로벌 전구체 Capa의 80% 이상이 중국에 분포하고 있어 향후 전구체 공급에 대한 우려가 지속 중. 북미에서는 ‘25~’30년 평균 전구체 수요 대비 -56%의 공급 부족을 예상하며 중국 외 전구체 조달에 대한 수요는 지속 확대될 전망 ! 전구체 시장 분석 1. 중국에 편중된 전구체 시장 전구체는 양극재의 주요 원료로 사용되는 금속 화합물로 양극재 및 리튬이온 배터리의 성능을 결정하며 배터리 원가의 약 30%, 양극재 원가의 약 60%~70%를 차지하는 소재이다 전구체는 양극재와.. 2024. 7. 11. (2차전지) 관련기업 훑기 정리가 잘 된 블로그가 있어서 한번 기업을 훑어보려 한다 https://m.blog.naver.com/nihil76/223392734302 (재작성) 2차전지 주요 소재업체별 미래 Capa기준 Valuation 및 고객사 & 산업 내 경쟁강도 ● 2025년 – 2026년 Capa 기준 주가 업사이드 1) 중앙첨단소재 : 764.3% 2) 엔켐 : 237.7% 3) 솔루스첨단... blog.naver.com 한번 훑었는데 지금 이렇게 하는 건 별로 의미가 없는 것 같다. 다음 사이클에 한번 해봐야지 2024. 4. 9. (이차전지) 위기를 또 다른 기회로 _ 2024 연간 산업보고서 _ 하이투자증권 정원석 VW, GM, Ford 등 주요 완성차 제조사들은 전기차의 극심한 가격 경쟁으로 인해 수익성 측면에서 어려움을 겪고 있음을 토로하며 신차 출시 계획들을 연기하는 분위기이다 미국 전기차 시장은 2022년 기준 침투율이 약 7%에 불과해 다른 지역에 비해 상대적으로 높은 성장세가 기대된다 특히 올해부터 바이든 대통령의 대선공약이었던 BBB(Build Back Better) 법안의 축소, 수정판인 IRA(Inflation Reduction Act)법을 시행 중이다. 세부지침 규정안을 살펴보면 IRA법의 골자는 크게 두 가지이다. 첫째, 전기차 구매자에게 보조금을 지급해 판매를 촉진하고, 둘째, 미국 내 배터리 밸류체인 생태계를 구축하는 동시에 중국에 집중된 리스크를 완화하는 것이다 -> 근데 최근 바이든이 전.. 2024. 2. 20. (2차전지) 염승환 함께 배우기 _ 일론머스크와 권영수가 알려주는 배터리의 미래2(엘앤에프, 제이오, 엔켐, 율촌화학, 엠플러스, 코윈테크) ! 영상링크 https://www.youtube.com/watch?v=rO10hfZtlTY&list=PLqpgv5OuV7fokpymmCpQVyIehZsWYPHaK&index=16 ! 내용요약 단결정이 게임체인저다 교환사채 한 번 더 할수 있음 매월 IR 레터를 쓴다 플랜트 기자재 회사인데 적자. 탄소나노튜브에서 이익을 내고 있다 LFP배터리 시장 확장시 수혜 카본블랙은 OCI가 한다 가격이 압도적으로 싸다 분말을 만드는 회사가 제이오 배터리 시장보다 CNT시장이 더 커보인다 전해액은 유통기한이 짧다 1GW면 전기차 만대 코윈테크 공정 자동화 2024. 2. 13. (2차전지) 염승환 함께 배우기 _ 폐배터리 재활용의 승자는?(밸류체인 분석 및 주요 기업 소개) ! 영상링크 https://www.youtube.com/watch?v=Lf-oxY3-kmc&list=PLqpgv5OuV7fokpymmCpQVyIehZsWYPHaK&index=15 ! 내용요약 언제인지는 모르지만 커질 수 밖에 없다 LFP는 배터리 재활용이 어렵다. NCM배터리가 재활용이 좋다 70% 이하이면 교체 의무가 있다 건식은 불로 태운다고 생각하면 됨 건식공정은 전처리 없다 방전도 방식이 두개이다 방전은 음극에 리튬이온이 하나도 없어야 한다 폐수는 어쩌냐 습식의 장점은 품질좋게 뽑아낼 수 있음. 최대단점이 폐수 건식은 주로 외국회사가 하고 있다 폐산을 통해 비료를 만든다 새빗캠은 복합액을 많이 만들어내고 있다 기본적으로 업체별로 비슷하다 에코프로 CNG가 배터리 재활용 2024. 2. 10. (2차전지) 염승환 함께 배우기 _ Part14, ESS도 메가트렌드!(이랜텍, 서진시스템, 아모그린텍, 비나텍, 와이엠텍) ! 영상링크 https://www.youtube.com/watch?v=rO_q55tk_4s&list=PLqpgv5OuV7fokpymmCpQVyIehZsWYPHaK&index=14 ! 내용요약 미국은 노후화가 많이되어 정전이 잦다 그런데 ESS가 있다면? 보완가능하다 충전기가 필요한 전력이 엄청나다 LFP는 전해액 회사들이 수혜주이다 ESS 벨류체인 독일 B사는 벤츠 2024. 2. 9. (2차전지) 염승환 함께 배우기 _ 2차전지 배우기, 전기차 충전기 사업과 밸류체인 ! 영상링크 https://www.youtube.com/watch?v=u_FRK7fpBJM&list=PLqpgv5OuV7fokpymmCpQVyIehZsWYPHaK&index=13 ! 내용요약 구조적 성장은 항상 Q를 주목해야 한다 전기차보다 전기차 인프라 시장의 성장률이 더 클 것이다 급속충전기는 직류를 자기가 만든다 단점은 배터리 수명이 좀 줄수 있다 진입장벽은 급속충전기가 우위에 있다 EV Relay자체는 진입장벽이 낮지만 전압이 높으면 진입장벽이 높다. 2024. 2. 8. (2차전지) 염승환 함께 배우기 _ 2차전지 Part12. 배터리 장비, 부품 밸류체인 소개(탑머리티얼, 엠플러스, 상신이디피, TCC스틸, 디와이피엔에프, 인텍플러스) ! 영상링크 https://www.youtube.com/watch?v=7jDKTh0TZE4&list=PLqpgv5OuV7fokpymmCpQVyIehZsWYPHaK&index=12 ! 내용요약 전극 파운더리와 양극재까지 만들겠다 조립장비 회사 2차전지 장비 벨류체인 삼성SDI가 성장한다면 같이 성장할 기업 기술력 있는 기업 4680 테슬라, 삼성SDI, LG에너지솔루션도 만들고 있다. 증설하면 1위가 될 거다 2024. 2. 7. (2차전지) 염승환 함께 배우기 _ 2차전지 Part11. 배터리 조립, 활성화, 자동화, 검사 장비 기업 소개(티로보틱스, 에스에프에이, 대보마그네틱, 하나기술, 원준, 코윈테크) ! 영상링크 https://www.youtube.com/watch?v=Jwe0yjvj8Aw&list=PLqpgv5OuV7fokpymmCpQVyIehZsWYPHaK&index=11 ! 내용요약 조립 활성화 쪽은 상대적으로 경쟁이 치열하다 물류로봇이다 전환사채 등 희석되는 메자닌이 많다 핵심은 자율주행 이동로봇 재무제표 좋아보이네 신생 배터리사들의 수주를 많이 따내고 있다 2024. 2. 6. 이전 1 2 3 다음 반응형
